Guerra in Ucraina , attenzione rivolta anche alle banche centrali

L’USD tendeva ad essere in rialzo venerdì rispetto ad alcune sue controparti e dobbiamo notare che la stessa tendenza sembra essere in atto anche oggi durante la sessione asiatica. La guerra in Ucraina continua a alimentare l’incertezza sui mercati, ma l’attenzione del mercato potrebbe iniziare a spostarsi in parte verso le decisioni sui tassi di interesse che saranno prese questa settimana da Fed, BoE, CBT e BoJ. Per il momento notiamo che lo JPY sembra subire alcuni deflussi di beni rifugio poiché i funzionari statunitensi hanno affermato che la parte russa sembra essere disposta a procedere con negoziati sostanziali per risolvere il problema. D’altra parte bisogna notare che le pressioni esercitate sulla Russia attraverso le sanzioni sono sostanziali e la sua caratteristica è che il capo del FMI Kristalina Georgieva abbia affermato che un default russo sui debiti non è più “improbabile”. I mercati azionari statunitensi erano in rosso venerdì, ma oggi durante la sessione asiatica sembrano avere alcune reazioni contrastanti poiché la settimana sta per iniziare mentre la prospettiva di un aumento dei tassi della Fed potrebbe non supportare i mercati azionari statunitensi. I prezzi del petrolio sembrano aver iniziato la settimana in arretrato poiché durante la sessione asiatica di oggi il WTI ha ceduto i guadagni realizzati venerdì, mentre i prezzi dell’oro sembrano calare mentre i rendimenti statunitensi sono in aumento. Nel mercato FX, notiamo che l’AUD è in calo, così come il CAD dopo un supporto iniziale che il Loonie ha ottenuto venerdì .

L’USD/JPY ha continuato a salire venerdì e durante la sessione asiatica di oggi ha rotto la linea di resistenza di 117,50 (S1) ora trasformata in supporto. Tendiamo a mantenere una prospettiva rialzista per la coppia attualmente, ma dobbiamo notare che l’indicatore RSI sotto il nostro grafico a 4 ore ha chiaramente superato la lettura di 70, che da un lato riflette il predominio del rialzo ma dall’altro può implicare che la coppia ha raggiunto livelli di ipercomprato ed è matura per una correzione al ribasso. Se i rialzisti dovessero mantenere il controllo sulla coppia, potremmo vederla rompere la linea di resistenza di 118,40 (R1) e puntare al livello di resistenza di 119,50 (R2). Se dovesse verificarsi una correzione al ribasso, potremmo vedere la coppia rompere la linea di supporto di 117,50 (S1) e puntare al livello di 116,30 (S2).

L’EUR/USD d’altra parte dopo un ampio calo di venerdì sembra essersi stabilizzato in qualche modo durante la sessione asiatica di oggi, tra la linea di resistenza 1.0935 (R1) e la linea di supporto 1.0870 (S1). Per il momento manteniamo una propensione per un movimento laterale, ma dobbiamo notare che l’indicatore RSI sotto il nostro grafico a 4 ore è vicino alla lettura di 40, il che potrebbe implicare un vantaggio per i ribassisti. Se un interesse di vendita dovesse essere effettivamente mostrato dal mercato, potremmo vedere la coppia rompere la linea di supporto di 1,0870 (S1) e puntare al livello di 1,0820 (S2). Se gli acquirenti dovessero dire che basta e prendere il sopravvento, potremmo vedere la coppia EUR/USD rompere la linea di resistenza di 1,0935 (R1) e puntare al livello di 1,1000 (R2).

Altri momenti salienti di oggi

Oggi durante la sessione europea riceviamo dalla Svezia i tassi CPI di febbraio, così come i dati commerciali della Francia per gennaio. I trader australiani, d’altra parte, avranno una giornata impegnativa durante la sessione asiatica di domani, poiché otteniamo dagli ultimi verbali della riunione della RBA australiana e dal tasso di crescita della produzione industriale cinese per le vendite al dettaglio, entrambi per febbraio.

Martedì, durante la sessione europea, riceviamo i dati sull’occupazione del Regno Unito per gennaio, i tassi HICP finali della Francia per febbraio, gli indicatori ZEW della Germania per marzo, la produzione industriale dell’Eurozona per gennaio e nella sessione americana dal Canada otteniamo il numero di case start su base annualizzata per febbraio e dagli USA le tariffe PPI per febbraio. Mercoledì riceviamo i dati commerciali del Giappone per febbraio, le vendite al dettaglio negli Stati Uniti per febbraio, il tasso CPI canadese per febbraio, mentre la Fed rilascerà la sua decisione sul tasso di interesse in seguito. Giovedì riceviamo i tassi di crescita degli ordini di macchinari in Giappone per gennaio, i dati sull’occupazione in Australia per febbraio, il tasso HICP dell’Eurozona per febbraio, dalla decisione sui tassi di interesse della Turchia CBT, dalla decisione sui tassi di interesse della BoE britannica, mentre dagli Stati Uniti riceviamo le richieste di sussidi di disoccupazione iniziali settimanali figura, l’indice Philly Fed Business per marzo, la produzione industriale per febbraio e infine i tassi del PIL della Nuova Zelanda per il quarto trimestre. Venerdì iniziamo con i tassi CPI giapponesi per febbraio e la decisione sui tassi di interesse della BoJ, mentre nella sessione americana notiamo il rilascio del tasso di crescita delle vendite al dettaglio in Canada per gennaio.

Grafico H4 USD/JPY

Supporto: 117,50 (S1), 116,30 (S2), 115,45 (S3)

Resistenza: 118.40 (R1), 119.50 (R2), 120.60 (R3)

Grafico H4 EUR/USD

Supporto: 1.0870 (S1), 1.0820 (S2), 1.0765 (S3)

Resistenza: 1.0935 (R1), 1.1000 (R2), 1.1055 (R3)